Archetypes de comportement

Configurations de matrice selon l'intention de gestion de la ligne — indépendant du profil investisseur

score_momentum = (perf_1m + perf_3m + perf_6m) / 3 (en %) Les seuils grade_low / grade_high découpent ce score en 4 buckets : −− / − / + / ++

Zones d'allocation — définies par min_pct / confort_pct / max_pct

Sous-pondéré — position < min_pct

Confort — min_pct ≤ position < confort_pct

Proche max — confort_pct ≤ position < max_pct

Surpondéré — position ≥ max_pct

Momentum — défini par grade_low / grade_neutral / grade_high

−−

Très baissier — score < grade_low

−

Baissier — grade_low ≤ score < grade_neutral

Haussier — grade_neutral ≤ score < grade_high

Très haussier — score ≥ grade_high

grade_neutral ≠ toujours 0. Pour un actif avec un rendement attendu positif (actions, crypto LT), un score de 0% est une sous-performance. grade_neutral devrait être calé sur le rendement "baseline" de l'actif.

Comment les 3 seuils créent les 4 zones

D →

0% ↑ min_pct ↑ confort_pct ↑ max_pct

Les value_eur de la matrice représentent un montant à acheter (+) ou vendre (−) par cycle de rééquilibrage. Ils doivent être calibrés en proportion du gap entre zones et de la taille du portefeuille.

Calculateur de calibration

Les value_eur dépendent du portefeuille, de l'allocation de la classe ET du nombre de lignes gérées

Logique de calibration : Plus on gère de lignes dans une classe, plus chaque position est petite, plus les value_eur doivent être réduits.


        position_cible = (portefeuille × allocation_classe%) / nb_lignes


        value_eur(A/++) = (confort − min)_€ × step_archétype%

Calibrateur de value_eur

Modifiez les paramètres pour voir les value_eur adaptés à votre situation

Taille du portefeuille

€

Allocation de la classe d'actif % du portefeuille alloué à cette classe (actions, crypto…)

Nombre de lignes dans la classe Nombre de positions distinctes gérées dans cette classe

lignes

Archétype Détermine le step% (vitesse de progression vers la cible par cycle)

Paramètres suggérés

Allocation de la classe—

Position cible / ligne—

min_pct suggéré (→ Zone A) —

confort_pct suggéré (→ Zone B) —

max_pct suggéré (→ Zone C/D) —

Gap Zone A → B—

value_eur(A/++) suggéré—

Matrice calibrée pour ces paramètres

Proportionnelle au value_eur(A/++) de référence. Les ratios entre cellules sont ceux de l'archétype.

Calibration des seuils momentum par actif

Basé sur (perf_1m + perf_3m + perf_6m) / 3 · Objectif : ~25% du temps dans chaque bucket

grade_neutral est le pivot entre les buckets − et +. Il ne vaut pas toujours 0 : pour un actif avec un rendement positif attendu, un score de 0 (flat) est une sous-performance → grade_neutral doit être calé sur ce rendement baseline.

        score < grade_low            →  −−

        grade_low ≤ score < grade_neutral  →  −

        grade_neutral ≤ score < grade_high  →  +

        score ≥ grade_high           →  ++

Classe d'actif	Plage typique	grade_low	grade_neutral	grade_high	Neutre — pourquoi

Exemples concrets

Table de correspondance

Archétype recommandé selon le type d'actif ou de ligne

Actif / Ligne	Archétype principal	Variante

Comparatif par zone

Chaque zone pose une question différente — la réponse varie selon l'archétype